Documento contenente le informazioni chiave Scopo Il presente documento contiene le informazioni chiave di cui tutti gli investitori devono disporre in relazione a questo prodotto. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni sono richieste dalla legge per aiutare a comprendere la natura, i rischi, i costi, i guadagni e le perdite potenziali di questo prodotto e per aiutare a confrontarlo con altri prodotti. Prodotto Franklin USD Investment Grade Corporate Bond UCITS ETF Classe SINGLCLASS • ISIN IE00BFWXDX52 • Un comparto di Franklin Templeton ICAV Società di Gestione (e produttore): Franklin Templeton International Services S.à r.l., parte del gruppo di società Franklin Templeton. Sito web: www.franklintempleton.lu Per maggiori informazioni, telefonare al (+352) 46 66 67-1 La Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF) è responsabile della supervisione di Franklin Templeton International Services S.à r.l. in relazione a questo Documento contenente informazioni chiave. Questo PRIIP ha ottenuto l’autorizzazione in Irlanda. Data di redazione del KID: 28/04/2025Cos’è questo prodotto? Tipologiaesempio istituzioni finanziarie selezionate, possono acquistare o vendere Il Prodotto è una classe di azioni del Comparto Franklin USD Investment azioni direttamente con il fondo, in qualsiasi giorno di apertura dei mercati nel Grade Corporate Bond UCITS ETF (il “Fondo”) che fa parte di Franklin Regno Unito e negli Stati Uniti. Templeton ICAV (il “Fondo multicomparto”), un veicolo di gestioneInvestitore al dettaglio interessato patrimoniale collettiva irlandese costituito come un fondo multicomparto con Investitori che comprendono i rischi del Fondo e prevedono di investire per separazione patrimoniale tra i Comparti con il numero di registrazione almeno 3-5 anni. Il Fondo può essere appropriato per gli investitori: C167746 e autorizzato dalla Banca centrale d’Irlanda ai sensi del• in cerca di reddito da un investimento che mira a preservare il capitale Regolamento 2011 delle Comunità europee (Organismi d’investimento• interessati a esporsi ai mercati obbligazionari sviluppati denominati in USD collettivo in valori mobiliari). come parte di un portafoglio diversificato Termine • con un profilo di rischio medio e in grado di tollerare moderate variazioni a Il Fondo non ha una data di scadenza. Il Fondo può essere chiuso allebreve termine del prezzo delle azioni condizioni descritte nel prospetto informativo attuale. Disponibilità del prodotto Il Fondo è disponibile per tutti gli investitori con Obiettivi almeno una conoscenza di base degli investimenti, tramite un’ampia gamma Obiettivo di investimentodi canali di distribuzione, con o senza necessità di consulenza. Mira a generare reddito dal mercato delle obbligazioni societarie denominate in USD, cercando al contempo di preservare in una certa misura il capitale. Politica di investimento Termini da capire Il Fondo investe principalmente in titoli di debito societari investment grade a titoli garantiti da attività e da ipoteche: Obbligazioni garantite da tasso fisso e variabile denominati in USD. Questi investimenti possono avere debiti dei consumatori (come mutui, carte di credito e altri tipi di qualsiasi scadenza ed essere effettuati in qualsiasi parte del mondo, prestiti) e il cui reddito deriva dai pagamenti ricevuti dai mutuatari compresi (in misura minore) i mercati emergenti. sottostanti. Questi investimenti possono includere titoli convertibili e titoli garantiti da attività e da ipoteche. In misura minore, il Fondo può investire in titoli di Stato. obbligazioni, investment grade: Le obbligazioni costituiscono un Derivati e tecniche Il Fondo può impiegare derivati a scopo di copertura e/o impegno alla restituzione di un debito, unitamente al pagamento di gestione efficiente del portafoglio. degli interessi. Le obbligazioni investment grade sono considerate Strategia In un processo top-down e bottom-up, il gestore degli investimenti a minor rischio di insolvenza nei pagamenti promessi agli investitori, combina l’analisi macroeconomica, di mercato e fondamentale per compreso il rimborso del capitale iniziale. individuare i titoli che appaiono offrire rendimenti reali elevati per il loro livello titoli convertibili: Obbligazioni che offrono la possibilità o di rischio. prevedono l’obbligo di ottenere il rimborso del capitale sia in Categoria SFDR Articolo 8 (promuove caratteristiche ambientali e/o sociali contanti che in azioni della società. ai sensi delle normative UE). Il gestore degli investimenti applica una metodologia di rating proprietaria che derivati: Strumenti finanziari il cui valore è collegato a uno o più utilizza vari criteri ESG per valutare opportunità e rischi a lungo termine. Il tassi, indici, prezzi azionari o altri valori. Fondo esclude gli emittenti in ritardo nella transizione verso un’economia a basse emissioni di carbonio ed esclude o limita gli investimenti in alcunimercati emergenti: Mercati di nazioni meno sviluppate settori dannosi per l’ambiente o la società, quali l’esplorazione e laeconomicamente, come alcune nazioni in Asia, Africa, Europa produzione di combustibili fossili, armi e tabacco. orientale e America Latina. Per ulteriori informazioni, consultare www.franklintempleton.ie/27048 gestione efficiente del portafoglio: Una strategia volta a ridurre il Valuta base Dollaro statunitense (USD). rischio, abbassare i costi o generare capitale o reddito aggiuntivo Parametro/i di riferimento Bloomberg US Corporate Bond Index. Utilizzati per il Fondo attraverso l’uso di derivati. Queste strategie devono solo a scopo di raffronto della performance. essere in linea con il profilo di rischio del Fondo. Il Fondo è gestito attivamente e può discostarsi sostanzialmente rispetto al/i parametro/i di riferimento. Politica della classe di azioni Per le azioni a distribuzione, il reddito da dividendi viene distribuito agliDepositario investitori. State Street Custodial Services (Ireland) Limited. Acquisto e vendita di azioni Altre informazioni Si possono acquistare e vendere azioni giornalmente tramite un intermediario Fare riferimento alla sezione “Altre informazioni rilevanti” qui di seguito. sulla borsa dove le azioni sono negoziate. Partecipanti autorizzati, quali ad Documento contenente le informazioni chiave Pag. 1 di 3 Quali sono i rischi e qual è il potenziale rendimento? Indicatore di rischio Abbiamo classificato questo prodotto al livello 3 su 7, che corrisponde alla classe di rischio medio-basso. Ciò significa che le perdite potenziali dovute alla performance futura del prodotto sono classificate nel livello medio-basso1 2 3 4 5 6 7 e che è improbabile che le cattive condizioni di mercato influenzino la capacità di pagarvi quanto dovuto. Attenzione al rischio di cambio. In alcune circostanze, potreste ricevere il pagamento in una valuta straniera, quindi il rendimento finale che otterreteRischio più basso Rischio più altopotrebbe dipendere dal tasso di cambio tra le due valute. Questo rischio non è contemplato nell'indicatore sopra riportato. Altri rischi particolarmente rilevanti per il prodotto non compresi nell’indicatore sintetico di rischio:L’indicatore di rischio presuppone che il prodotto sia mantenuto • Rischio di creditoper 3 anno/i. • Rischio di controparte !Il rischio effettivo può variare molto in caso di rimborso Per una descrizione completa dei rischi relativi a questo Fondo si rimanda alla sezione “Rischio d’investimento” del supplemento del Fondo.anticipato ed è possibile recuperare un importo inferiore. Questo prodotto non comprende alcuna protezione dalla performance futura L’indicatore sintetico di rischio è un’indicazione orientativa del livello di del mercato; pertanto si potrebbe perdere il proprio investimento del tutto o rischio di questo prodotto rispetto ad altri prodotti. Esso esprime lain parte. probabilità che il prodotto subisca perdite monetarie a causa di movimenti sul mercato. Performance Scenari Le cifre riportate comprendono tutti i costi del prodotto in quanto tale, ma possono non comprendere tutti i costi pagati dall'investitore al consulente o al distributore. Le cifre non tengono conto della situazione fiscale personale dell'investitore, che può incidere anch'essa sull'importo del rimborso. Il rendimento di questo prodotto dipende dalla performance futura del mercato. Gli sviluppi futuri del mercato sono incerti e non possono essere previsti con precisione. Lo scenario sfavorevole, lo scenario moderato e lo scenario favorevole riportati sono illustrazioni basate sulla performance peggiore, la performance media e la performance migliore del prodotto e del parametro di riferimento idoneo negli ultimi 10 anni. Nel futuro i mercati potrebbero avere un andamento molto diverso. Periodo di detenzione raccomandato: 3 anni Esempio di investimento: 10 000 USD In caso di uscita dopo 1 In caso di uscita dopo 3 anno anni Scenari Non vi è alcun rendimento minimo garantito. Il presente investimento espone l'investitore alla possibilità di una Minimo perdita integrale o parziale del capitale investito. Possibile rimborso al netto dei costi 5 610 USD 7 450 USD Stress Rendimento medio per ciascun anno-43.90% -9.35% Possibile rimborso al netto dei costi 8 080 USD 8 300 USD Sfavorevole Rendimento medio per ciascun anno-19.20% -6.02% Possibile rimborso al netto dei costi10 280 USD 10 860 USD Moderato Rendimento medio per ciascun anno 2.80% 2.79% Possibile rimborso al netto dei costi11 510 USD 12 450 USD Favorevole Rendimento medio per ciascun anno 15.10% 7.58% Lo scenario di stress indica quale potrebbe essere l'importo rimborsato in circostanze di mercato estreme. Scenario sfavorevole: questo tipo di scenario si è verificato per un investimento che utilizza il parametro di riferimento indicato nel Prospetto tra ottobre 2020 e ottobre 2023. Scenario moderato: questo tipo di scenario si è verificato per un investimento che utilizza il parametro di riferimento indicato nel prospetto tra il settembre 2015 e il settembre 2018. Scenario favorevole: questo tipo di scenario si è verificato per un investimento che utilizza il parametro di riferimento indicato nel prospetto tra il luglio 2018 e il luglio 2021. Cosa accade se Franklin Templeton International Services S.à r.l. non è in grado di corrispondere quanto dovuto? Franklin Templeton International Services S.à r.l. (“FTIS”) è la società di gestione, tuttavia le attività sono detenute dal depositario separatamente da FTIS. State Street Custodial Services (Ireland) Limited, quale depositario designato del Fondo, è responsabile nei confronti del Fondo o dei suoi azionisti per qualsiasi perdita di strumenti finanziari custoditi in proprio o da suoi delegati (la liquidità, tuttavia, potrebbe andare persa nel caso di insolvenza del depositario o dei suoi delegati). Non vi è alcun programma di compensazione o garanzia che protegga da un’insolvenza del depositario del Fondo.Quali sono i costi? Il soggetto che vende o fornisce consulenza riguardo al prodotto, potrebbe addebitare altri costi. In questo caso, il soggetto fornirà informazioni su tali costi e illustrerà l'impatto di tutti i costi sull'investimento. Documento contenente le informazioni chiave Pag. 2 di 3 Costi nel tempo Le tabelle mostrano gli importi detratti dall’investimento per coprire tipologie di costi diverse. Questi importi dipendono dall’ammontare degli investimenti, dal periodo di detenzione del prodotto e dall’andamento del prodotto. Gli importi illustrati si basano su un importo dell’investimento esemplificativo e possibili periodi d’investimento diversi. Abbiamo ipotizzato: • Il primo anno, il cliente riceverà l'importo investito (0% rendimento annuale). Per gli altri periodi di detenzione abbiamo ipotizzato che la performance del prodotto sia conforme a quanto illustrato nello scenario moderato • USD 10 000 investitiIn caso di uscita dopo 1 anno In caso di uscita dopo 3 anni Costi totali 48 USD154 USD Incidenza annuale dei costi (*) 0.5% 0.5% ogni anno (*) Ciò illustra come i costi possono ridurre il rendimento dell'investitore ogni anno nel periodo di detenzione. Ad esempio è mostrato che nel caso di un disinvestimento nel periodo di detenzione raccomandato si prevede un rendimento medio annuale del 3.3% al lordo dei costi e 2.8% al netto dei costi. Potremo condividere una parte dei costi con la persona che vende il prodotto all’investitore a copertura dei servizi forniti. Gli investitori saranno informati dell’importo. Si ricorda che le cifre qui illustrate non includono alcuna commissione aggiuntiva che potrebbe essere addebitata dal distributore, consulente o assicuratore nel quale può essere collocato il fondo. Composizione dei costi In caso di uscita dopo Costi una tantum di ingresso o di uscita1 anno Costi di ingresso Non addebitiamo alcuna commissione di sottoscrizione.0 USDNon addebitiamo alcuna commissione di uscita per questo prodotto, ma potrebbe farlo la Costi di uscita0 USD persona che lo vende. Costi correnti registrati ogni anno Commissioni di gestione e altri 0.35% del valore del proprio investimento annuale. Questa è una stima basata sui costi costi amministrativi o di 35 USD effettivi nell'anno passato. esercizio 0.13% del valore del proprio investimento annuale. Questa è una stima dei costi sostenuti Costi di transazione nell'acquisto e la vendita degli investimenti sottostanti per il prodotto. L'importo effettivo 13 USD varierà a seconda degli importi acquistati e venduti da noi. Oneri accessori sostenuti in determinate condizioni Commissioni di performance Per questo prodotto non esiste alcuna commissione di performance.0 USD (e carried interest)Per quanto tempo devo detenerlo? Posso ritirare il capitale prematuramente? Periodo di detenzione raccomandato: 3 anno/i Per questo Fondo non vi è alcun periodo minimo di detenzione. Riteniamo che il periodo di detenzione raccomandato di 3 anno sia appropriato poiché il Fondo è concepito per investimenti a medio termine. Le proprie azioni possono essere vendute in qualunque giorno di negoziazione. Il valore degli investimenti può scendere o salire indipendentemente dal periodo per il quale sono detenuti, in funzione di fattori quali la performance del Fondo, le variazioni dei prezzi delle azioni e delle obbligazioni, nonché le condizioni dei mercati finanziari in generale. Contattare il proprio intermediario, consulente finanziario o distributore per tutti i costi e le spese relative alla vendita delle azioni. Come presentare reclami? Si raccomanda agli investitori che desiderano ricevere le procedure relative alla gestione di reclami, o presentare un reclamo nei confronti del Fondo, dell'attività di FTIS o della persona che presta consulenza riguardo al Fondo o lo vende, di visitare il sito web www.franklintempleton.lu, di contattare Franklin Templeton International Services, S.à r.l., 8A, rue Albert Borschette L-1246 Lussemburgo o di inviare un'e-mail al dipartimento per i servizi ai clienti all'indirizzo etfteamta@statestreet.com & kure_transaction_monitoring_client_communication@statestreet.com. Altre informazioni pertinenti Per ulteriori informazioni sugli obiettivi d'investimento e sulla politica d'investimento del Fondo, si rimanda al supplemento del Fondo sull'attuale prospetto. Copie del prospetto informativo più recente, compreso il supplemento del Fondo, e delle ultime relazioni annuale e semestrale di Franklin Templeton ICAV, così come gli ultimi prezzi delle azioni e altre informazioni sul Fondo (comprese le altre classi di azioni del Fondo) sono disponibili in inglese e, selettivamente, in alcune altre lingue sul sito web www.franklintempleton.ie, sul sito web locale di Franklin Templeton, o gratuitamente presso l'Agente amministrativo: State Street Fund Services (Ireland) Limited, 78 Sir John Rogerson's Quay, Dublino 2, Irlanda o al proprio consulente finanziario. La performance passata relativa agli ultimi 6 anni e i calcoli dello scenario di performance precedente sono disponibili su: - https://docs.data2report.lu/documents/FTI/KID_PP/KID_annex_PP_IE00BFWXDX52_en.pdf - https://docs.data2report.lu/documents/FTI/KID_PS/KID_annex_PS_IE00BFWXDX52_en.pdf Documento contenente le informazioni chiave Pag. 3 di 3