Document d'Informations Clés Objectif Le présent document contient des informations essentielles sur le Fonds d’investissement. Il ne s’agit pas d’un document à caractère commercial. Ces informations vous sont fournies conformément à une obligation légale, afin de vous aider à comprendre en quoi consiste ce Fonds et quels risques, coûts, gains et pertes potentiels y sont associés, et de vous aider à le comparer à d’autres fonds. Produit Produit : Vanguard ESG Global Corporate Bond UCITS ETF (le "Fonds") - EUR Hedged Distributing IE00BNDS1Q47 Vanguard Group (Ireland) Limited ("VGIL") Pour obtenir de plus amples informations, appelez le +44 207 489 4305 - https://global.vanguard.com - Le présent Document d'informations clés est daté du 31/03/2025. La Banque centrale d'Irlande (la "Banque centrale") est responsable de la supervision de VGIL dans le cadre du présent Document d'informations clés. Le Fonds est agréé en Irlande et a été enregistré pour la vente dans d’autres États membres de l’EEE. VGIL est agréé dans les États membres de l’EEE et réglementé par la Banque centrale. Vous êtes sur le point d’acheter un Fonds qui n’est pas simple et qui peut être difficile à comprendre. En quoi consiste ce produit ? Type : Le Fonds est un compartiment de Vanguard Funds plc (« VF »), un condition similaire conduisant le Fonds à s’écarter temporairement de sa OPCVM agréé par la Banque centrale d’Irlande. politique d’investissement afin d’éviter de subir des pertes. Durée: Le Fonds n'a pas de date d'échéance fixe, mais il peut être résilié Lorsque MSCI ne dispose pas de données suffisantes pour évaluer dans certaines circonstances, comme décrit dans le Prospectus de VF (lecorrectement un émetteur particulier en matière de critères ESG, il est « Prospectus »), y compris si la valeur d'actif nette du Fonds tombe enpossible que les obligations de cet émetteur ne soient pas exclues de dessous de 100 millions USD ou son équivalent dans une autre devise. l’Indice tant qu’elles n’ont pas été déterminées comme inéligibles parMSCI. Objectifs : Le Fonds applique une approche de gestion passive (ou indicielle), par l’acquisition physique de titres, et vise à reproduire la Le Fonds est également susceptible de détenir des obligations d’État et performance de l’Indice Bloomberg MSCI Global Corporate Float-Adjusted d’entreprises de premier ordre à taux fixe qui ne sont pas des composants Liquid Bond Screened Index (l’« Indice »). de l’Indice, mais dont les caractéristiques de risque et de rendementressemblent fortement aux caractéristiques de risque et de rendement des Le Fonds investit dans un portefeuille d’obligations d’entreprises de composants de l’Indice ou de l’Indice dans son ensemble et qui, dans le premier ordre à taux fixe libellées en plusieurs devises d’émetteurs des cas des obligations d’entreprise, remplissent les critères de sélection. marchés développés et émergents qui consiste en un échantillon représentatif des titres composant l’Indice. Le Fonds suit une approche d’intégration ESG contraignante etsignificative conformément à la position-recommandation AMF DOC-2020- L’Indice est construit à partir de l’Indice Bloomberg Global Aggregate Float- 03 (disponible sur https://www.amf- Adjusted Corporate Index (l’« Indice parent »), qui représente un univers france.org/fr/reglementation/doctrine/doc-2020-03). d’investissement semblable ensuite analysé en fonction de certains critères environnementaux, sociaux et de gouvernance (tels que les Le Fonds peut utiliser des instruments financiers dérivés afin de réduire le controverses) (les « critères de sélection ») par Bloomberg en tant querisque ou le coût et/ou de générer des revenus ou une croissance promoteur de l’Indice, indépendamment de Vanguard. supplémentaires. Un instrument financier dérivé est un contrat financierdont la valeur est basée sur la valeur d’un actif financier (comme une Le Fonds promeut certaines caractéristiques environnementales et action, une obligation ou une devise) ou d’un indice de marché. Les dérivés sociales liées aux normes et standards sociaux en excluant de son sur indice (p. ex., swaps, contrats à terme standardisés) peuvent contenir portefeuille les obligations émises par des entreprises dont lecertains composants sous-jacents qui ne respectent pas les critères de comportement ou les produits ont des conséquences potentiellement sélection. préjudiciables sur la société et/ou l’environnement.Les Actions ETF du Fonds peuvent être achetées ou vendues La méthodologie de l’Indice exclut les obligations des sociétés que MSCI quotidiennement (sauf certains jours fériés et sous réserve de certaines détermine (a) comme étant engagées dans des activités ou impliquéesrestrictions décrites dans le Prospectus). Les Actions ETF sont cotées sur dans des parties spécifiques de la chaîne d’approvisionnement et/ouune ou plusieurs bourses de valeurs. Sous réserve de certaines exceptions (b) comme percevant des revenus (au-dessus d’un seuil spécifié par le énoncées dans le Prospectus, les investisseurs qui ne sont pas des fournisseur de l’Indice) de certains secteurs des activités suivantes : (i) lesParticipants autorisés ne peuvent acheter ou vendre des Actions ETF que divertissements pour adultes, (ii) l’alcool, (iii) les jeux d’argent, (iv) le tabac, par le biais d’une société membre d’une bourse de valeurs pertinente, et (v) les armes nucléaires, (vi) les armes controversées, (vii) les armesce, à tout moment lorsque cette bourse est ouverte. La liste des jours où conventionnelles, (viii) les armes à feu civiles, (ix) l’énergie nucléaire, ou les actions du Fonds ne peuvent pas être achetées ou vendues est (x) les combustibles fossiles (ce qui comprend le charbon thermique, ledisponible sur le site Internet : pétrole, le gaz, les sables bitumineux, le pétrole ou le gaz de l’Arctique). L’« implication » dans chaque activité est définie par le fournisseur de https://fund-docs.vanguard.com/holiday-calendar-vanguard-funds-plc- l’indice. Elle peut être déterminée sur la base du pourcentage des revenus ETFs.pdf ou de tout lien avec une activité restreinte, quel que soit le montant des Les revenus des Actions ETF seront distribués. revenus perçus, et concernera des parties spécifiques de la chaîne d’approvisionnement. VF est un Fonds à compartiments multiples avec passif séparé entre sescompartiments. Cela signifie que les participations du Fonds sont La méthodologie de l’Indice exclut également les obligations des sociétés conservées séparément, en vertu du droit irlandais, des participations qui ont un score de controverse de zéro tel que défini par le cadred’autres compartiments de VF et que votre investissement dans le Fonds d’évaluation des controverses ESG de MSCI. ne sera pas affecté par des réclamations à l’encontre d’un autre Le Fonds investit en titres libellés dans des devises autres que la devise compartiment de VF. de base. Les fluctuations des taux de change peuvent avoir une incidence Investisseurs de détail visés : Chaque Fonds est accessible à un large sur le rendement des investissements. Des techniques de couverture de éventail d'investisseurs qui cherchent à accéder à un portefeuille géré change sont utilisées pour minimiser les risques associés aux fluctuations conformément à un objectif et une politique d'investissement spécifiques. des taux de change, lorsque le Fonds investit dans des titres libellés dans des devises autres que la devise de cotation, mais ces risques ne peuvent Le dépositaire de VF est Brown Brothers Harriman Trustee Services pas être entièrement éliminés. Dans la mesure où le présent document (Ireland) Limited. concerne une catégorie d’actions où de telles techniques sont utilisées, laVous pouvez obtenir des exemplaires du Prospectus et les derniers performance (voir « Performance ») de cette catégorie d’actions estrapports et comptes annuels et semestriels de Vanguard Funds plc indiquée par rapport à la version de l’Indice couverte contre le risque de (« VF »), ainsi que les derniers cours publiés des actions et d’autres change.informations sur le Fonds auprès de VF c/o Brown Brothers Harriman Fund Les investissements du Fonds seront, au moment de l’achat, conformes Administration Services (Ireland) Limited, 30 Herbert Street, Dublin 2, D02 aux critères de sélection, sauf disposition contraire décrite ci-dessous ouW329, Irlande ousur notre site Internetà l’adresse dans le Prospectus. Si le Fonds détient des titres qui ne remplissent pas https://global.vanguard.com. Des informations sur la politique de les critères de sélection, il peut de manière temporaire continuer à les divulgation du portefeuille du Fonds et la publication de la valeur nette détenir jusqu’à qu’ils cessent de faire partie de l’Indice, et jusqu’à ce qu’ilindicative desactifs peuvent êtreobtenues à l’adresse soit possible (selon le gestionnaire d’investissement) de liquider la position.https://global.vanguard.com/portal/site/portal/ucits-documentation.Lesdocuments sont disponibles gratuitement en anglais. Le Fonds vise à rester pleinement investi et à détenir de petites quantités de liquidités sauf situation exceptionnelle du marché, politique ou autre Quels sont les risques et qu’est-ce que cela pourrait me rapporter ? Indicateur de risque Nous avons classé ce Fonds dans la catégorie 3 sur 7 (classe de risquebasse-moyenne). Les pertes potentielles liées aux futurs résultats duproduit seraient faibles-moyennes. Si la situation venait à se détériorer surles marchés, il est peu probable que le Fonds ne puisse plus vous payer. 1 2 3 4 5 6 7Attention au risque de change. Les sommes qui vous seront verséespourront l’être dans une autre monnaie que la monnaie de base duFonds ; votre gain final dépendra donc du taux de change entre lesdeux monnaies. Ce risque n’est pas pris en compte dans l’indicateur Risque le plus faible Risque le plus élevé ci-dessus.Outre les risques de marché inclus dans l’indicateur de risque, d’autresrisques peuvent affecter le Fonds, notamment le risque de contrepartie, le L’indicateur de risque se fonde sur l’hypothèse selon risque de sélection, le risque lié à la reproduction d’indice et le risque de laquelle vous conservez le Fonds pendant 3 ans. Lerééquilibrage. risque effectif peut varier considérablement si vous Pour de plus amples informations sur les risques, veuillez vous reporter à ! vendez de manière anticipée, ce qui pourrait réduire les sommes encaissées.la section « Facteurs de risque » du Prospectus sur notre site Internet àl'adresse suivante : https://global.vanguard.comCe Fonds ne prévoyant pas de protection contre les aléas de marché, vouspourriez perdre tout ou partie de votre investissement. L’indicateur synthétique de risque permet d’apprécier le niveau de risque La valeur des obligations et titres à revenu fixe associés est impactée par de ce Fonds par rapport à d’autres Fonds. Il indique la probabilité que ce des facteurs d’influence tels que les taux d’intérêt, l’inflation, les marges de Fonds enregistre des pertes en cas de mouvements sur les marchés oucrédit et la volatilité, eux-mêmes induits par d’autres facteurs parmi d’une impossibilité de notre part de vous payer. lesquels les événements politiques, l’actualité économique, les résultatsdes sociétés et des événements importants dans l’univers des entreprises. Scénarios de performance Ce que vous obtiendrez de ce Fonds dépend des performances futures du marché. L’évolution future du marché est aléatoire et ne peut être prédite avec précision. Les scénarios défavorable, intermédiaire et favorable présentés représentent des exemples utilisant les meilleure et pire performances, ainsi que la performance moyenne du produit et de l’indice de référence approprié au cours des 10 dernières années. Les marchés pourraient évoluer très différemment à l’avenir.Période de détention recommandée: 3 ans Exemple d'investissement: 10,000 EUR Si vous sortez après 1 Si vous sortez après 3anans Scénarios Il n’existe aucun rendement minimal garanti si vous sortez avant 3 années. Vous pourriez perdre Minimum tout ou partie de votre investissement. Ce que vous pourriez obtenir après 6,710 EUR 7,910 EUR Tensionsdéduction des coûts Rendement annuel moyen -32.90% -7.52% Ce que vous pourriez obtenir après 8,190 EUR 8,340 EUR Défavorable déduction des coûts Rendement annuel moyen -18.10% -5.87% Ce que vous pourriez obtenir après 10,210 EUR 10,360 EUR Intermédiaire déduction des coûts Rendement annuel moyen2.10% 1.19% Ce que vous pourriez obtenir après 11,080 EUR 11,470 EUR Favorable déduction des coûts Rendement annuel moyen 10.80% 4.68% Les chiffres indiqués comprennent tous les coûts du Fonds lui-même, mais Défavorable scénarios: Ce type de scénario est intervenu pour un pas nécessairement tous les frais dus à votre conseiller ou distributeur. investissement utilisant un indice de référence approprié entre le 2020 et Ces chiffres ne tiennent pas compte de votre situation fiscale personnelle,le 2023. qui peut également influer sur les montants que vous recevrez. Intermédiaire scénarios: Ce type de scénario est intervenu pour un Le scénario de tensions montre ce que vous pourriez obtenir dans des investissement utilisant un indice de référence approprié entre le 2015 et situations de marché extrêmes. le 2018. Il n’est pas possible de sortir facilement de ce Fonds.Favorable scénarios: Ce type de scénario est intervenu pour uninvestissement utilisant un indice de référence approprié entre le 2018 etle 2021. Que se passe-t-il si VGIL n'est pas en mesure d’effectuer les versements ? Les actifs du Fonds sont conservés par son dépositaire. En cas d’insolvabilité de VGIL, les actifs du Fonds conservés par le dépositaire ne seront pas affectés. Toutefois, en cas d’insolvabilité du dépositaire, ou d’une personne agissant en son nom, le Fonds peut subir une perte financière. Ce risque est atténué dans une certaine mesure, lié au fait que le dépositaire est tenu par les lois et règlements en vigueur de séparer ses propres actifs des actifs du Fonds. Le dépositaire sera également responsable envers le Fonds et les investisseurs de toute perte résultant, entre autres, d’une négligence ou fraude de sa part ou d’un manquement intentionnel dans le cadre de l’exécution de ses obligations (sous réserve de certaines limites). Il n'existe aucun système d'indemnisation ou de garantie vous protégeant d'une défaillance du dépositaire du Fonds. Que va me coûter cet investissement ? Il se peut que la personne qui vous vend ce Fonds ou qui vous fournit des conseils à son sujet vous demande de payer des coûts supplémentaires. Si c'est le cas, cette personne vous informera au sujet de ces coûts et vous montrera l'incidence de ces coûts sur votre investissement. Coûts au fil du temps Les tableaux présentent les montants prélevés sur votre investissement afin de couvrir les différents types de coûts. Ces montants dépendent du montant que vous investissez, du temps pendant lequel vous détenez votre investissement dans le Fonds et du rendement du Fonds. Les montants indiqués ici sont des illustrations basées sur un exemple de montant d'investissement et différentes périodes d'investissement possibles. Nous avons supposé : - qu’au cours de la première année, vous récupéreriez le montant que vous avez investi (rendement annuel de 0 %) que pour les autres périodes de détention, le Fonds évolue de la manière indiquée dans le scénario intermédiaire - EUR avec un investissement annuel de 10 000. Si vous sortez après 1 an Si vous sortez après 3 ansCoûts totaux 34 EUR 105 EUR Incidence des coûts annuels (*) 0.3% 0.3% chaque année (*) Montre dans quelle mesure les coûts réduisent annuellement votre rendement au cours de la période de détention. Par exemple, cela montre que si vous sortez à la fin de la période de détention recommandée, il est prévu que votre rendement moyen par an soit de 1.5 % avant déduction des coûts et de 1.2 % après cette déduction. Il se peut que nous partagions les coûts avec la personne qui vous vend le Fonds afin de couvrir les services qu’elle vous fournit. Cette personne vous informera du montant. Composition des coûts Si vous sortez après Coûts ponctuels à l'entrée ou à la sortie 1 an Coûts d'entrée Le Fonds ne facture pas de frais d’entrée. 0 EUR Le Fonds ne facture pas de frais de sortie, mais la personne qui vous vend le Fonds peut Coûts de sortie 0 EUR le faire. Coûts récurrents prélevés chaque année Frais de gestion et autres 0.15% de la valeur de votre investissement/an. Cette estimation repose sur les coûts réels frais administratifs et 15 EUR de l'année dernière et tient compte des changements futurs. d’exploitation 0.19% de la valeur de votre investissement par an. Il s'agit d'une estimation des coûts Coûts de transaction encourus lorsque nous achetons et vendons les investissements sous-jacents au Fonds. 19 EUR Le montant réel varie en fonction de la quantité que nous achetons et vendons. Coûts accessoires prélevés sous certaines conditions Commissions liées aux Aucune commission liée aux résultats n'existe pour ce Fonds. 0 EUR résultats Combien de temps dois-je le conserver et puis-je retirer de l’argent de façon anticipée ? Période de détention recommandée : 3 ans Le Fonds convient à un investissement à long terme. Vous devez avoir un horizon d’investissement d’au moins 3 ans. Veuillez vous reporter à la section du Prospectus intitulée « Rachat d’Actions » pour connaître certains frais à payer concernant les rachats. Comment puis-je formuler une réclamation ? Si vous êtes un investisseur dans notre gamme de fonds indiciels cotés (ETF) VF, il peut être judicieux pour vous d'entrer en contact directement avec la banque, le courtier, la plate-forme de négociation ou le conseiller financier par l'intermédiaire duquel vous avez acheté vos actions, en particulier si votre réclamation concerne le service. Sachez que nous vous répondrons généralement en anglais. Si, pour quelque raison que ce soit, vous rencontrez des problèmes pour nous transmettre votre réclamation, veuillez adresser un courrier à Vanguard, 4th Floor, The Walbrook Building, 25 Walbrook, Londres, EC4N 8AF, Royaume-Uni ou un e-mail à l'adresse European_client_services@vanguard.co.uk. Sachez également qu'il peut exister des mécanismes de recours collectif ou des dispositifs de médiation distincts dans votre pays. https://global.vanguard.com/ Autres informations pertinentes Vous trouverez des informations relatives aux performances passées du Fonds sur une période maximale de 10 ans ici : -https://docs.data2report.lu/documents/Vanguard/KID_PP/KID_annex_PP_IE00BNDS1Q47_en.pdf. - https://docs.data2report.lu/documents/Vanguard/KID_PS/KID_annex_PS_IE00BNDS1Q47_en.pdf. Plus d’informations sur la Politique de rémunération de VGIL sont disponibles sur https://www.ie.vanguard/content/dam/intl/europe/documents/ch/en/ucits- v-remuneration-policy.pdf, notamment : (a) une description de la méthode de calcul des rémunérations et des avantages ; et (b) l’identité des personnes responsables de l’attribution des rémunérations et des avantages. Une copie imprimée de ces informations peut être obtenue gratuitement sur demande auprès de VGIL au 70 Sir John Rogerson’s Quay, Dublin 2, Irlande. Responsabilité : VGIL peut uniquement être tenu responsable sur la base de toute déclaration figurant aux présentes qui soit trompeuse, inexacte ou contraire par rapport aux parties correspondantes du Prospectus. Fiscalité : VF est soumis à la législation fiscale irlandaise. Selon votre pays de résidence, cela peut avoir un impact sur votre situation fiscale personnelle. Il vous est recommandé de consulter votre conseiller fiscal professionnel.