Essentiële-informatiedocument Doel Dit document verschaft u essentiële informatie over dit beleggingsproduct. Het is geen marketingmateriaal. De informatie is wettelijk verplicht zodat u de aard, risico's, kosten, potentiële winsten en verliezen van dit product kunt begrijpen en u kunt hiermee met andere producten vergelijken. Product KraneShares ICBCCS S&P China 500 UCITS ETF Klasse USD KraneShares ICBCCS S&P China 500 UCITS ETF is een subfonds van KraneShares ICAV ONTWIKKELAAR: Waystone Management Company (IE) Limited ISIN: IE0001QF56M0 WEBSITE: https://www.waystone.com/funds/kraneshares-icav/ TELEFOONNUMMER: +353(0)16192300 BEVOEGDE AUTORITEIT: De Central Bank of Ireland is verantwoordelijk voor het toezicht op Waystone Management Company (IE) met betrekking tot dit Essentiële-informatiedocument BEHEERMAATSCHAPPIJ: Aan Waystone Management Company (IE) Limited (de 'Beheermaatschappij') is vergunning verleend in Ierland en zij staat onder toezicht van de Central Bank of Ireland. Vergunning verleend in: Aan dit priip is vergunning verleend in Ierland. UITGEGEVEN OP 23-2-2024 WAT IS DIT VOOR EEN PRODUCT? Type: KraneShares ICBCCS S&P China 500 UCITS ETF (het 'Fonds') is een subfonds van KraneShares ICAV, een Iers vehikel voor collectief activabeheer ('ICAV') dat is opgericht als een paraplufonds met gescheiden aansprakelijkheid tussen subfondsen, met registratienummer C181441 en waaraan door de Central Bank of Ireland als icbe vergunning is verleend conform de Verordeningen van de Europese Gemeenschappen (instellingen voor collectieve beleggingen in effecten) van 2011, zoals gewijzigd. Gescheiden aansprakelijkheid tussen subfondsen betekent dat de activa en passiva van elk subfonds bij wet gescheiden zijn. Een belegger kan dus geen beroep doen op de activa van een subfonds waarin hij geen aandelen bezit. Het prospectus en de periodieke verslagen worden op parapluniveau voor KraneShares ICAV opgesteld. Aandelen in het Fonds mogen niet worden omgezet in aandelen in een ander subfonds of van de ene klasse in het Fonds in een andere aandelenklasse binnen hetzelfde subfonds worden omgezet. Doelstellingen: Het Fonds tracht de prestaties te verwezenlijken die in het algemeen overeenkomen met de prijs- en opbrengstresultaten van het belegbare universum van de grootste en meest liquide beursgenoteerde Chinese ondernemingen. Beleggingsbeleid: Het Fonds wordt passief beheerd. Het Fonds zal trachten zijn doelstelling te bereiken door de prestaties van de S&P China 500 Index (de 'Index') zo dicht mogelijk te volgen. Onder normale omstandigheden belegt het Fonds minstens 80% van zijn nettoactiva in effecten of certificaten van aandeel die effecten van de Index vertegenwoordigen. De index bestaat uit 500 van de grootste, meest liquide Chinese ondernemingen, gewogen op basis van de voor vlottende activa gecorrigeerde marktkapitalisatie en benadert de sectorsamenstelling van de bredere Chinese aandelenmarkt. Het Fonds tracht alle effecten van de Index aan te houden met ongeveer de wegingen die ze in de Index hebben. Het Fonds streeft ernaar een bijna spiegelbeeld van de Index te creëren, maar kan in bepaalde omstandigheden effecten kopen die niet in de Index zijn opgenomen. Hoewel de Index in het algemeen goed gediversifieerd is vanwege de markt die deze weerspiegelt, kan het Fonds, afhankelijk van de marktomstandigheden, posities innemen in individuele bestanddelen van de Index voor maximaal 20% van de Intrinsieke Waarde van het Fonds teneinde de Index nauwkeurig te kunnen volgen. Het Fonds is niet van plan gebruik te maken van financiële derivaten. Behalve in uitzonderlijke omstandigheden zal het Fonds uitsluitende aandelen van het Fonds ('Aandelen') aan bepaalde institutionele beleggers uitgeven en te gelde maken. Andere beleggers kunnen echter op een of meer aandelenmarkten via brokers Aandelen kopen of verkopen. De Aandelen worden op deze aandelenmarkten tegen marktprijzen verhandeld en deze kunnen gedurende de dag schommelen. Marktprijzen kunnen hoger of lager zijn dan de dagelijkse intrinsieke waarde van het Fonds. Het Fonds kan effectenleningen aangaan, maar is niet van plan repo's of total return swaps te gebruiken. Het Fonds kan tot 10% van zijn intrinsieke waarde beleggen in andere gereglementeerde collectieve beleggingsregelingen, inclusief andere beursverhandelde fondsen. Aandeelhouders kunnen Aandelen op elke Handelsdag te gelde maken (zoals gedefinieerd in het fondssupplement) en op elke andere dag, na beoordeling van de Bestuurders, op voorwaarde dat de Aandeelhouders vooraf worden ingelicht. Een lijst met handelsdagen voor het Fonds vindt u op https://kraneshares.eu/. Het Fonds is van plan om jaarlijks dividendbetalingen te doen die uit de netto-inkomsten en/of zijn kapitaal betaald kunnen worden. Raadpleeg https://kraneshares.eu/ voor nadere informatie over de dividenddatum. De basisvaluta van het Fonds en de klassevaluta van de Klasse is de Amerikaanse dollar. Depositaris: SEI Investments - Depositary and Custodial Services (Ireland) Limited. Beoogde retailbeleggers: Doorsneebeleggers in het Fonds zijn naar verwachting beleggers die blootstelling op de lange termijn willen aan de prestaties van grote in China gevestigde ondernemingen en die bereid zijn de risico's te accepteren die met een belegging van dit type in verband worden gebracht. De belegger moet bereid zijn verliezen te dragen. Looptijd: Het Fonds heeft geen vervaldatum. De Beheermaatschappij heeft niet het recht om het Fonds eenzijdig te beëindigen. Het Fonds kan onder bepaalde omstandigheden eenzijdig door KraneShares ICAV worden beëindigd, zoals uiteengezet in het prospectus voor KraneShares ICAV. Exemplaren van het prospectus, de laatste jaar- of halfjaarverslagen en aanvraagformulieren kunnen in het Engels kosteloos worden verkregen door contact op te nemen met de Beleggingsmaatschappij op 3rd Floor, 76 Lower Baggot Street, Dublin 2, D02 EK81, of via https://www.waystone.com/funds/kraneshares-icav/. Nadere informatie over de recentste aandelenprijs evenals nadere praktische informatie over het Fonds wordt gepubliceerd op https://kraneshares.eu/chinln. Pagina 1 van 3 WAT ZIJN DE RISICO'S EN WAT KAN IK ERVOOR TERUGKRIJGEN? RISICO-INDICATOR De samenvattende risico-indicator is een richtsnoer voor het risiconiveau van dit product ten opzichte van andere producten. De indicator laat zien hoe groot de kans is dat beleggers verliezen op het product wegens marktontwikkelingen of doordat er geen geld voor betaling is. Lager risico Hoger risico te ontvangen rendement afhangt van de wisselkoers tussen beide valuta's. Dat risico is niet in aanmerking genomen in meestal lagere opbrengstenmeestal hogere opbrengstenbovenstaande indicator. Het Fonds is onderworpen aan de volgende Risicofactoren (zonder 1 2 3 4 5 6 7beperking):• Landenconcentratie Bij de risico-indicator wordt aangenomen dat u het product 5 • Index-tracking jaar aanhoudt. Het feitelijke risico kan aanzienlijk variëren als u• Liquiditeit eerder verkoopt en u kunt minder terugkrijgen. Mogelijk kunt u • Opkomende markten, inclusief China niet eerder verkopen. Mogelijk kunt u uw product niet • ETF-specifiek eenvoudig verkopen of moet u tegen een prijs verkopen die een • Aandelen aanzienlijk effect heeft op hoeveel u terugkrijgt. • Indexgerelateerd We hebben dit product ingedeeld in klasse 5 uit 7; dat is een • Risico in verband met Stock Connect-programma's middelgroot-hoge risicoklasse. Dat betekent dat de potentiële Omdat dit product niet is beschermd tegen toekomstige verliezen op toekomstige prestaties worden geschat als marktprestaties, kunt u uw belegging geheel of gedeeltelijk middelgroot-hoog, en dat de kans dat wij u niet kunnen kan betalen verliezen. Als wij u niet kunnen betalen wat verschuldigd is, zou u wegens een slechte markt groot is. uw gehele inleg kunnen verliezen. Wees u bewust van het valutarisico. In sommige gevallen ontvangt u betalingen in een andere valuta, zodat het definitief PRESTATIESCENARIO'S Wat u terugkrijgt is afhankelijk van toekomstige marktprestaties. Toekomstige marktontwikkelingen zijn onzeker en kunnen niet nauwkeurig worden voorspeld. De weergegeven ongunstige, gematigde en gunstige scenario's zijn illustraties die gebruikmaken van de slechtste, gemiddelde en beste prestaties van het product in de afgelopen 10 jaar. Markten kunnen zich in de toekomst heel anders ontwikkelen. Het stressscenario geeft weer wat u in extreme marktomstandigheden zou terugkrijgen. Aanbevolen periode van bezit: 5 jaren 1 jaar 5 jaren(Aanbevolen periode van Belegging 10.000 USD bezit) Scenario's MinimumEr is geen gegarandeerd minimumrendement. U kunt uw belegging geheel of gedeeltelijk verliezen. Stress Wat u terug zou kunnen krijgen na aftrek3.120 USD 2.370 USD van kosten Gemiddeld rendement elk jaar-68,77%-25,05% Ongunstig Wat u terug zou kunnen krijgen na aftrek6.510 USD 5.070 USD van kosten Gemiddeld rendement elk jaar-34,87%-12,70% Gematigd Wat u terug zou kunnen krijgen na aftrek10.230 USD 12.950 USD van kosten Gemiddeld rendement elk jaar2,26% 5,31% GunstigWat u terug zou kunnen krijgen na aftrek17.640 USD 22.630 USD van kosten Gemiddeld rendement elk jaar76,37% 17,74% De weergegeven bedragen zijn inclusief alle kosten van het product zelf, maar mogelijk niet inclusief alle kosten die u betaalt aan uw adviseur of distributeur. In de bedragen is geen rekening gehouden met uw persoonlijke fiscale situatie, die eveneens van invloed kan zijn op hoeveel u terugkrijgt. Het stressscenario laat zien wat u in extreme marktomstandigheden zou kunnen terugkrijgen. Ongunstig: Dit soort scenario deed zich voor een belegging voor tussen 02-2021 en 02-2024. Gematigd: Dit soort scenario deed zich voor een belegging voor tussen 01-2015 en 01-2020. Gunstig: Dit soort scenario deed zich voor een belegging voor tussen 02-2016 en 02-2021. WAT GEBEURT ER ALS WAYSTONE MANAGEMENT COMPANY (IE) LIMITED NIET KAN UITBETALEN? Om u te beschermen worden de activa van het Fonds bewaard bij SEI Investments – Depositary and Custodial Services (Ireland) Limited (de 'Depositaris'). De Depositaris is een afzonderlijk gereglementeerde entiteit die de bewaring van de activa van het Fonds verzorgt. In het geval van insolventie van de Beheermaatschappij zal dit niet van invloed zijn op de activa van het Fonds in bewaring bij de Depositaris. Mocht het Fonds in gebreke blijven, dan bewaart de Depositaris de activa van het Fonds, zodat deze vereffend kunnen worden en de opbrengsten aan de beleggers kunnen worden uitgekeerd. In het ergste geval kunt u echter uw hele belegging verliezen. U bent niet gedekt door een nationale compensatieregeling. Pagina 2 van 3 WAT ZIJN DE KOSTEN? De persoon die het product verkoopt of daarover adviseert, kan u andere kosten in rekening brengen. In dat geval zal deze persoon u informatie verschaffen over deze kosten en hoe ze op uw belegging van invloed zijn. KOSTEN IN DE LOOP VAN DE TIJD In de tabellen vindt u de bedragen die uit uw belegging worden genomen om verschillende soorten kosten te dekken. Deze bedragen hangen af van hoeveel u belegt, hoelang u het product in bezit hebt en hoe goed de producten presteren. De in dit document weergegeven bedragen zijn illustraties op een beleggingsbedrag dat als voorbeeld dient en op verschillende mogelijke beleggingsperiodes. Wij gaan ervan uit dat: u in het eerste jaar het bedrag terugkrijgt dat u hebt belegd (0% jaarrendement). Voor de overige periodes van bezit, zijn we ervan uitgegaan dat het product presteert zoals in het gematigde scenario. - USD 10.000 is belegd. Belegging 10.000 USD Als u naAls u na Scenario's 1 jaar uitstapt 5 jaar uitstapt Totale kosten 79 USD 441 USD Effect van de jaarlijkse kosten (*)0,79% 0,71% elk jaar (*) Dit illustreert hoe kosten elk jaar tijdens de periode van bezit uw rendement beperken. Het laat bijvoorbeeld zien dat als u op de aanbevolen periode van bezit uit de belegging stapt, uw gemiddeld jaarrendement naar verwachting 6,02% vóór aftrek van kosten en 5,31% na aftrek van kosten zal zijn. Wij kunnen een deel van de kosten delen met de persoon die u het product verkoopt om de diensten die zij u verlenen te dekken. Deze zal u over het bedrag informeren. SAMENSTELLING VAN DE KOSTEN Als u na 1 jaar uitstapt Eenmalige kosten bij instappen of uitstappen InstapkostenEr zijn geen instapkosten voor dit product. 0 USD Uitstapkosten Er zijn geen uitstapkosten voor dit product. 0 USD Lopende kosten die elk jaar aan het product worden onttrokken Managementvergoedingen en andereAlle gewone bedrijfs- en administratieve onkosten van de 55 USD administratieve of operationele kosten Aandelenklasse zullen worden betaald uit de Totale Kostenratio ('TER') van 0,55% de waarde van uw belegging per jaar. Dit is een schatting op basis van feitelijke kosten van het afgelopen jaar. Transactiekosten0,24% van de waarde van uw belegging per jaar. Dit is een24 USD schatting van de kosten die wij maken wanneer wij de onderliggende beleggingen voor het product kopen en verkopen. Het feitelijke bedrag is afhankelijk van hoeveel wij kopen en verkopen. Bij de TER zijn geen transactiekosten inbegrepen. Incidentele kosten die onder specifieke omstandigheden aan het product worden onttrokken Prestatievergoedingen Er is geen prestatievergoeding voor dit product. 0 USD HOE LANG MOET IK HET AANHOUDEN EN KAN IK MIJN GELD EERDER TERUGTREKKEN? Aanbevolen periode van bezit: 5 jaar. Het Fonds is ontworpen om op de lange termijn kapitaalgroei met een middelgroot-hoog risico te verwezenlijken. U kunt uw aandelen dagelijks zonder boete te gelde maken. HOE KAN IK EEN KLACHT INDIENEN? Als u klachten hebt over het product, het gedrag van de ontwikkelaar of over de persoon die u over het product adviseert, kunnen klachten als volgt worden ingediend: Informatie over de ontwikkelaar van het priip en de beheermaatschappij van de icbe I. Telefoon: +353(0)16192300 II. E-mail: complianceeurope@waystone.com III. Post: Head of Compliance Waystone Management Company (IE) Limited is 35 Shelbourne Road, Ballsbridge, Dublin 4, Dublin, DO4 A4EO, Ierland, telefoon +353 1 619 2300. IV. Online: https://www.waystone.com//. ANDERE NUTTIGE INFORMATIE Beloningsbeleid: Het actuele beloningsbeleid van de Beleggingsmaatschappij, inclusief maar niet beperkt tot een beschrijving van hoe beloning en voordelen worden berekend en de identiteit van de personen die verantwoordelijk zijn voor de toekenning van de beloning en voordelen, is beschikbaar op de volgende website https://www.waystone.com/waytsone-policies/ en een papieren exemplaar van dit beloningsbeleid is op verzoek kosteloos beschikbaar voor beleggers. Het Fonds en de Klasse is op 16 oktober 2023 geïntroduceerd via een grensoverschrijdende icbe-fusie van de Klasse B-aandelen van de ICBCCS WisdomTree S&P China 500 UCITS ETF, die een gelijkwaardig en vergelijkbaar beleggingsbeleid en risicoprofiel hadden. Eerdere berekeningen van prestatiescenario's worden maandelijks gepubliceerd en zijn te vinden op https://kraneshares.eu/kesgln/. Pagina 3 van 3